有時候保單持有人遇到財政困難，第一時間會想退保，一來節流慳錢，二來又可拿回保單內的現金價值應急。但退保慳錢事小，失去保障影響未來利益事大，他日想重新投保，若健康差了更有機會遭拒保或加保費，其實除了退保還可選擇保單提款。

早幾期專欄和大家分享過投連險提款的注意事項，今次輪到傳統保單提款。事實上，除了儲蓄保單外，現時很多人壽及危疾保單都有儲蓄成分，若干年後更可累積一筆可觀的現金價值，可為客戶解困。

一般來說，傳統保單現金價值由以下某幾個部分組成：保證現金價值、保證現金、現金紅利、復歸紅利，以及終期花紅。保證現金價值，顧名思義金額和派發是得到保證的，但不是隨便可提取，一定要做全部或局部退保手續，意味保障亦會因此減少。如果不想影響保障，可以利用保單貸款套現，現時大部分保險公司提供的保單貸款年息率約7厘，雖較稅貸高，但與一般私人貸款或信用卡相比，仍算相宜。

保單貸款好處除了不影響保單保障外，手續方便是另一賣點，只要入表申請，兩星期內就可以有錢到手，毋須批核。息率以平息、按日計算，借一天便計一天息，一年後才會按複息計算，又可以隨時還款，毋須罰息及手續費。所以急需短期資金周轉的話，這方法會較有彈性。

至於保證現金則是派發的金額和時間也是保證的，保險公司派少一塊錢的話也可告它違約。而紅利則派發金額不保證，金額多少視乎該計劃生效年期、該產品的賠償、退保和投資表現而定。紅利可分兩類，一類是現金紅利，亦是坊間所說的美式紅利，另一類是英式紅利，或坊間俗稱的復歸紅利。保證現金和現金紅利一旦發放，便會歸保單持有人所有，像銀行活期存款一樣可隨時提款，如果繼續放在保險公司裏可積存生息，現時息口一般在3至4厘之間。但缺點是提出來後，便不能再存回戶口之內，有出無入。由於利息較銀行高很多，提款變相付出一個穩陣收高息的代價。所以，若保單持有人要提取一筆資金應急，但又不會或未能還錢，才好考慮提取這兩種錢。

英式紅利與上述的美式紅利大為不同。英式紅利有點像股票市場中的派發紅股，你所得的只是賬面數目，要到股票賣出時才知道賺多少。這是因為保險公司會拿這筆紅利再投資，好處是有機會賺取比美式紅利更高的回報，壞處是存在不確定性，保單持有人未能真正「袋穩」，要直至退保一刻才知道真正獲得的金額。在經濟好景時，英式紅利自然水漲船高，唯一旦遇上逆境，紅利有機會遜於預期。由於提取英式紅利涉及局部退保，保額亦因此下降。提取後也不能再放回保單戶口內，未來回報將受影響。正因如此，建議大家在逼於無奈、別無他選之下才提取英式紅利。

最後是終期花紅，只能在身故或退保時才可提取，是最後儲備。

其實除了退保外，有些保單過了必供期之後，可以選擇暫時停止供款，甚至降低供款額，此舉亦可紓緩保單持有人的財政壓力。

(原文刊登於2019年11月2日 信報<保險解碼>《傳統保單周轉有法》)