早前有一宗報道，香港某主板上市公司為其集團執行董事及董事會主席購買人壽保險，保費達150萬美元，公司通告指出，考慮到目前新冠肺炎疫情，擔心該董事身故風險會對集團管理產生重要影響，為其投保大額人壽保險以降低業務風險，也令利益相關者對公司的前景更有信心。

保單受益人須為僱主

該新聞中涉及的人壽保險就是一份典型的「要員保險」（Keyman Insurance），即僱主為核心僱員投保，以應對該員工日後如果不幸身故、患病或者受傷給企業經營帶來的影響。

在保單設計上，要員保險通常以僱主作為投保人/持有人及受益人，核心僱員只是作為受保人，賠償金額會直接支付給僱主。

稅務層面方面，僱主所支付的保費可以扣除利得稅，而收取的賠償金額將被視為僱主的營業收入，需要課稅。

要留意的是，要員保險的受益人必須為僱主，因為其保障的是僱主的利潤損失。如果以僱員家屬作為受益人，有關保費則不能獲得扣稅，因為該保險保障的對象為家屬而非僱主。相應的，家屬所獲得的賠償也不用課稅。

很多僱主傾向於購買具備現金價值的人壽保單，因其既保障風險也兼具儲蓄增值功能。僱主往往還會和僱員進一步約定，在僱員滿足若干條件時（例如服務年期超過指定時間），將把該保單的持有人身份也轉讓給僱員，彼時僱員將擁有保單現金價值的所有權。這樣的安排不失為一種很好的員工激勵手法。然而，在稅務層面，儲蓄性質保單的保費當被視為資本性開支，是無法扣稅的。

與之相類似的還有投資相連保單，它向保單持有人提供人壽保障另加投資選項。在稅務處理中，須分攤保費，與純粹人壽保障相關的部分可用作稅務扣除，與投資相關的保費則屬於資本性開支，無法扣稅。

股東互保利公司穩定

如果僱主是獨資經營或合夥經營的業務，受保人是該業務的獨資經營者或合夥人，相關保費也不能扣稅。要員保險只適用於僱主與僱員的關係，而獨資經營者或合夥人並不是僱員，所支付的保費當被視為私人開支。

目前還有一種比較流行的「股東互保」方法，即由僱主給主要股東各自購買一份大額人壽保險，當其中一位股東過世時，賠償金額將用於收購過世股東的股權，以維持公司的穩定經營。與上例類似，這樣的保費也屬於資本/私人性質，無法用於僱主利得稅的扣除，相應的，所得賠償也毋須課稅。

我們在實際工作中遇到的案例其實非常靈活多變，以上談到的只是其中幾個比較簡單的例子。可以這樣說，企業的投保安排其實是一個涉及到多方面的綜合考慮，除了本身的風險保障需求以外，僱員福利及激勵，企業及僱員的稅務影響等等，都是僱主需要考量的因素。

周榮佳為保險公司資深區域總監、暢銷書作者及國際星級講師；唐銳為保險公司分區經理、會計師事務所副主席、香港資深會計師

(原文刊登於2020年6月6日 信報<保險解碼>《淺談要員保險稅務事宜》)